Preview

Стратегические решения и риск-менеджмент

Расширенный поиск

ДИАГНОСТИКА ПРЕДНАМЕРЕННОГО БАНКРОТСТВА НА ОСНОВЕ АНАЛИЗА ДЕЯНИЙ С ПОВЫШЕННЫМ РИСКОМ

https://doi.org/10.17747/2078-8886-2011-3-62-67

Полный текст:

Аннотация

Риск преднамеренного банкротства связан с проблемами обеспечения экономической безопасности организаций. Применяемый в настоящее время механизм выявления признаков преднамеренного банкротства неэффективен. В статье предлагается новый подход к диагностике преднамеренного банкротства, основанный на анализе деяний с повышенным риском, то есть действий (бездействий), которые совершаются на невыгодных условиях для организации-должника и направлены на причинение вреда ее законным интересам.

Для цитирования:


Арзякова И.В. ДИАГНОСТИКА ПРЕДНАМЕРЕННОГО БАНКРОТСТВА НА ОСНОВЕ АНАЛИЗА ДЕЯНИЙ С ПОВЫШЕННЫМ РИСКОМ. Стратегические решения и риск-менеджмент. 2011;(3):62-67. https://doi.org/10.17747/2078-8886-2011-3-62-67

For citation:


Arzyakova I.V. PREMEDITATED BANKRUPTCY DIAGNOSTICS BASED ON THE ANALYSIS OF ACTS WITH HEIGHTENED RISK. Strategic decisions and risk management. 2011;(3):62-67. (In Russ.) https://doi.org/10.17747/2078-8886-2011-3-62-67

Предпринимательская деятельность всег­да сопряжена с риском, неопределенно­стью конечных результатов. Существующий риск банкротства организации понимается как неспособность компании отвечать по сво­им обязательствам перед кредиторами. Как правило, причиной банкротства являют­ся либо ошибки, допущенные руководством должника при осуществлении хозяйствен­ной деятельности, либо общий риск участия в гражданском обороте, в результате чего предприниматель понес существенные потери (например, кризисная ситуация в экономике страны, неплатежеспособность контрагента должника и др.).

Однако нередко бывают случаи, когда в целях уклонения от погашения задолженности перед кредиторами либо в иных корыстных целях недо­бросовестные должники способны умышленно совершать действия (бездействия), приводящие к банкротству хозяйствующего субъекта. В соот­ветствии со ст. 14.12 Кодекса об административ­ных правонарушениях РФ и ст. 196 Уголовного кодекса РФ данные действия квалифицируются как преднамеренное банкротство. В настоящее время проблема обеспечения экономической без­опасности организаций при наличии риска пред­намеренного банкротства входит в число акту­альных проблем антикризисного управления.

Анализ статистики дел о банкротстве по­следних лет свидетельствует о том, что все чаще возбуждаются дела по факту преднамеренно­го банкротства предприятий (например, ОАО «ИжАвто», ОАО «КДавиа», «Банана-мама»), Данная тенденция особенно заметна в банков­ской сфере (Межпромбанк, Востоккредитбанк, Содбизнесбанк, Традобанк, Славянский банк и др.). Однако обвинительные приговоры по ста­тье 196 Уголовного кодекса РФ «Преднамерен­ное банкротство» «носят единичный характер, при этом только 5% от всех возбужденных уго­ловных дел, возбуждаемых по указанным уго­ловно-правовым составам, заканчивалось выне­сением обвинительного приговора» [8]. Данная ситуация сложилась не только из-за особен­ностей законодательства, но и из-за отсутствия эффективного механизма выявления признаков преднамеренного банкротства, несовершенства методических рекомендаций в данной области.

Правонарушение «преднамеренное банкрот­ство» реализуется путем совершения действий (как правило, в форме сделок) и бездействий (например, в случае фактической приостановки хозяйственной деятельности организации, хотя есть возможность ее осуществлять, накопления задолженности перед «дружественным» кре­дитором и др.). В первую очередь необходимо отметить, что такие действия (бездействия) со­вершаются вопреки законным интересам орга­низации. Таким образом, при выявлении призна­ков преднамеренного банкротства тщательному исследованию следует подвергнуть те действия (бездействия) должника, которые нанесли ущерб хозяйственной деятельности организации.

Анализ сделок на соответствие законодательству РФ и обычаям делового оборота

Действующие методические рекомендации, которыми пользуются арбитражные управляю­щие, рекомендуют устанавливать «соответствие сделок и действий (бездействий) органов управ­ления должника законодательству Российской Федерации», обычаям делового оборота, а также выявлять «сделки, заключенные или исполнен­ные на условиях, не соответствующих рыноч­ным условиям, послужившие причиной возник­новения или увеличения неплатежеспособности и причинившие реальный ущерб должнику в де­нежной форме» [1].

В рамках реализации мер по формирова­нию системы экспертизы в сфере банкротства и создания экспертного органа, уполномочен­ного на проведение данных экспертиз, были разработаны методические рекомендации [4]. При проведении анализа сделок рекомендуется, во-первых, определить их влияние на финансо­во-экономическое состояние хозяйствующего субъекта и, во-вторых, выявить те сделки, кото­рые заключены на условиях, не соответствую­щих рыночным условиям. По нашему мнению, проводить анализ сделок (действий) на соответ­ствие законодательству РФ и обычаям делового оборота не имеет смысла. В первом случае это связано с тем, что обычно противоправные сдел­ки проводятся под видом законных операций и, более того, в соответствии с законодательством такие сделки ничтожны [3].

Определение понятий «обычаи делового оборота» и «правила поведения» в настоящее время не предусмотрено ни законодательством, ни договором; но оно сложилось, приобрело до­статочно определенное содержание и широко применяется. При наличии одновременно всех этих признаков такие правила поведения стано­вятся источниками гражданского права. И только в этом случае можно ссылаться на них в судебных спорах. В настоящее время им придается боль­шое значение в областях международной тор­говли, международного торгового мореплавания и международных денежных расчетов. Примера­ми публикации обычаев делового оборота могут служить опубликованные Торгово-промышлен­ной палатой торговые и портовые обычаи, а так­же изданные Международной торговой палатой Международные правила толкования торговых терминов «Инкотермс». В других областях (речь идет о ситуации в Российской Федерации) систе­ма обычаев делового оборота не сложилась.

Обычай делового оборота не обязательно должен быть зафиксирован в письменном доку­менте, хотя последний нередко существует и яв­ляется желательным, так как это вносит опре­деленность в отношения сторон и исключает возникновение коммерческих споров. В случае отсутствия письменного подтверждения сто­рона вправе доказывать существование обычая и, напротив, его отсутствие, используя любые допускаемые правом доказательства. Кроме того, необходимо отметить, что при заключении договоров стороны (участники договора) могут предусмотреть, что к их отношениям не при­меняются соответствующие обычаи делового оборота, и это соответствует общегражданско­му принципу свободы договора. Таким образом, определить соответствие сделки обычаям дело­вого оборота достаточно сложно ввиду отсут­ствия их четкого определения.

В действующих методических рекомендациях однозначно не закреплены критерии соответствия условия сделок рыночным условиям, отсутствует определение понятия «заведомо невыгодные ус­ловия сделки». Выявление признаков преднаме­ренного банкротства является сложной процеду­рой, так как зачастую противоправные действия (бездействия) маскируются под видом обычных хозяйственных операций, причем их выполняют как в процессе самих хозяйственных операций (например, неэквивалентные сделки), так и в про­цессе их отражения в учетно-экономической ин­формации (необоснованные учетные записи, фиктивные договоры) [2, с. 25].

 

Таблица 1

Отражение экономического содержания деяний с повышенным риском в форме № 1 «Бухгалтерский баланс»

Деяние с повышенным риском

Отражение экономического содержания деяния с повышенным риском в статьях баланса

 

Статья

Изменение

Внесение имущества в качестве вклада в уставный капитал другой компании с последующей перепродажей доли третьим лицам (заинтересованным лицам)

Основные средства Долгосрочные финансовые вложения

Уменьшение

Увеличение с последующим списанием данной суммы

Внесение имущества в качестве вклада в уставный капитал дружественной компании или фирмы-однодневки

Основные средства Долгосрочные финансовые вложения

Уменьшение

Увеличение

Продажа основных средств, объектов незавершенного строительства с высокой степенью готовности, нематериальных активов по заниженным ценам

Основные средства Незавершенное строительство Нематериальные активы

Уменьшение

Уменьшение

Уменьшение

Погашение задолженности перед заинтересованными/ третьими лицами ценным имуществом, в том числе основными средствами

Основные средства Кредиторская задолженность

Уменьшение

Уменьшение

Предоставление беспроцентного займа дружественной компании, аффилированному лицу

Долгосрочные финансовые вложения I Краткосрочные финансовые вложения

Увеличение в зависимости от срока займа

Приобретение основных средств, сырья, материалов по завышенным ценам 

Запасы. Основные средства Доходные вложения в материальные ценности

Увеличение*

Увеличение*

Увеличение*

Выдача коммерческих или товарных кредитов и их невозвращение под оправдательным предлогом, перечисление необоснованной предоплаты поставщику под бестоварную операцию на основе договоренности с ним

Дебиторская задолженность

Увеличение

Вексельные схемы, в которых в качестве оплаты товаров, работ, услуг должник принимает фиктивные векселя

Дебиторская задолженность

Увеличение

Аренда основных средств по завышенной арендной ставке

Арендованные основные средства

Увеличение забалансовой статьи

Получение кредита по завышенным ставкам

Займы и кредиты

Увеличение в зависимости от срока кредитования

Формирование искусственной задолженности перед дружественным кредитором

Кредиторская задолженность

Увеличение

Осуществление финансовых вложений в некачественные ценные бумаги (заведомо неликвидные бумаги или бумаги несуществующих эмитентов) при отсутствии доходов по ним

Краткосрочные финансовые вложения

Увеличение

Оформление поручительств по кредитам третьих лиц, не имеющих никакого отношения к юридическому лицу

Обеспечения обязательств и платежей выданные

Увеличение забалансовой статьи

* Если основные средства предназначены исключительно для предоставления во временное владение и пользование.

Отражение экономического содержания деяний с повышенным риском в бухгалтерской отчетности

При выявлении признаков преднамеренного банкротства в область исследования попадают те действия (бездействия), которые направлены на причинение вреда законным интересам орга­низации-должника. В настоящей работе мы назо­вем их деяниями с повышенным риском. К таким действиям обычно относятся сделки, не соот­ветствующие рыночным условиям. Бездействие проявляется в том, что лицо, которое имеет право давать обязательные для должника указания либо имеет возможность иным образом определять его действия, не выполняет или ненадлежащим образом выполняет возложенные на него обязан­ности.

 

Таблица 2

Отражение экономического содержания деяний с повышенным риском в форме №2 «Отчет о прибылях и убытках»

Деяние с повышенным риском

Измененная статья отчета

Продажа основных средств, нематериальных активов по занижен­ным ценам

Прочие доходы

Предоставление имущества в аренду по намеренно заниженным ставкам; передача в аренду имущества, без которого основная и един­ственная деятельность предприятия невозможна

Выручка от продажи продукции и товаров, поступле­ния, связанные с выполнением работ, оказанием услуг Прочие доходы*

Продажа продукции по заниженным ценам

Выручка от продажи продукции и товаров, поступле­ния, связанные с выполнением работ, оказанием услуг

Приобретение сырья, материалов по завышенным ценам

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

Получение кредита по завышенным ставкам

Проценты к уплате

Предоставление полученного кредита под более низкие проценты

Проценты к уплате Проценты к получению

Оплата фиктивных услуг. Необоснованные расходы (необоснованно высокие затраты на рекламу, представительские расходы, затраты на оплату труда работников, организационные расходы, на аренду обо­рудования, транспорта, осуществление расходов, не связанных с про­изводственной деятельностью)

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг

Коммерческие расходы Управленческие расходы Прочие расходы* *

* Изменяется одна из двух статей в зависимости от того, является ли это предметом деятельности предприятия. **Изменяется одна из статей в зависимости от особенностей отражения расходов в бухгалтерском учете.

Информационной базой для проведения ана­лиза деяний с повышенным риском являются не только финансово-хозяйственные договоры, на основании которых производилось отчуж­дение или приобретение имущества должни­ка, изменение структуры активов, увеличение или уменьшение кредиторской задолженности, но и первичные документы бухгалтерского учета, бухгалтерская (финансовая) отчетность. При ис­следовании финансово-хозяйственного договора необходимо проанализировать его содержание, документально зафиксированные операции в це­лях его исполнения. В соответствии с действую­щим законодательством в бухгалтерском учете фиксируются лишь результаты исполнения за­ключенного договора.

Все хозяйственные операции, проводимые организацией, следует оформлять оправдатель­ными документами, которые служат первичны­ми учетными документами, именно на их основе ведется бухгалтерский учет [5]. Таким образом, деяния с повышенным риском, приводящие к преднамеренному банкротству, должны найти свое отражение в бухгалтерском учете в виде соответствующим образом оформленных хозяй­ственных операций. Конкретное выражение эко­номического содержания деяний с повышенным риском обнаруживается в бухгалтерской отчет­ности (табл. I, 2).

В приведенных таблицах содержатся основ­ные, наиболее распространенные деяния с повы­шенным риском. Данные перечни не могут быть исчерпывающими ввиду многообразия соверша­емых сделок, совершенствования схем вывода активов.

Аналитик может использовать форму №4 «Отчет о движении денежных средств», фор­му №5 «Приложение к бухгалтерскому балан­су», пояснительную записку (составные части пояснений к бухгалтерскому балансу и отче­ту о прибылях и убытках) как дополнительный материал при выявлении и анализе деяний с по­вышенным риском. Для этого есть следующие основания:

  • некоторые предприятия (субъекты малого предпринимательства, некоммерческие орга­низации) имеют право не представлять данные формы в составе бухгалтерской отчетности;
  • указанные формы составляются только по итогам года, а значит, невозможно проследить поквартальную динамику.

Анализ деяний на соответствие рыночным условиям

Понятие «рыночные условия» носит оценоч­ный и довольно субъективный характер, нигде нет его квалификации. В настоящей статье мы будем понимать несоответствие содержания де­яний рыночным условиям как совершение дей­ствий (бездействий) на невыгодных условиях для организации-должника, то есть на таких ус­ловиях, которые приведут к причинению вреда законным интересам организации. К невыгод­ным условиям могут быть отнесены, в частно­сти, цена имущества, работ и услуг, вид и срок платежа, условия исполнения сделки (сроки, место, условия передачи товара). Сделки (дей­ствия) можно признать невыгодными, если их «условия в сравнении со средними существу­ющими в этот момент ценами являются резко, значительно невыгодными для одной из сторон, то есть резко отступающими от нормальных условий для этого рода договоров» [7, с. 239]. Кроме того, «невыгодные условия сделки при­знаются таковыми, если условия сделки суще­ственно в худшую для должника сторону отлича­ются от соответствующих условий, при которых в сравнимых обстоятельствах совершаются ана­логичные сделки» [6]. Таким образом, при ана­лизе деяний с повышенным риском исследуются те действия (бездействия), которые одновремен­но направлены на причинение вреда законным интересам организации и не соответствуют ры­ночным условиям.

Учитывая положения вышеуказанных мето­дических рекомендаций, необходимо тщательно анализировать следующие сделки:

  • сделки по отчуждению имущества должни­ка, не являющиеся сделками купли-продажи, на­правленные на замещение имущества должника менее ликвидным;
  • договоры купли-продажи имущества, без кото­рого невозможна основная деятельность должника;
  • сделки, связанные с возникновением обя­зательств должника, не обеспеченные имуще­ством, а также влекущие за собой приобретение неликвидного имущества;
  • сделки по замене обязательств (новации) по кредиторам, срокам, суммам;
  • договоры купли-продажи имущества с ис­пользованием в расчетах векселей, договоры куп­ли-продажи векселей.

При проведении исследования по выявлению признаков преднамеренного банкротства необхо­димо обращать внимание также на следующие моменты:

  • установленные факты неоднократной от­грузки продукции предприятия отдельным полу­чателям без предоплаты или без выставления им платежного требования;
  • установленные факты неоднократной пред­оплаты за предполагаемые поставки, в том числе без заключения договора;
  • отсутствие реальной претензионной работы на предприятии по взысканию имеющейся деби­торской задолженности;
  • неоправданное увеличение штатной числен­ности работающих и значительное увеличение окладов отдельным категориям управленческого персонала;
  • принятие на себя расходов по ремонту жи­лья и транспортных средств руководителей пред­приятия, оплате путевок и туров указанных лиц;
  • оказание спонсорской помощи;
  • необоснованно высокие расходы на марке­тинговые исследования, информационно-консал­тинговые услуги.

Довольно часто реализация схем предна­меренного банкротства связана с неадекватной стоимостью товаров, продукции, работ, услуг. В таких случаях необходимо сравнить цену договора с рыночной стоимостью (рыночной ставкой арендной платы) данного объекта, ко­торая определяется на основании отчета оцен­щика.

При анализе деяний с повышенным риском необходимо обращать внимание на то, какая связь существует между покупателем и продав­цом, является ли сделка совершенной с аффили­рованным лицом, дочерним обществом, сделкой с заинтересованностью. Особое внимание необ­ходимо обратить на сделки, заключенные между следующими лицами:

  • организациями, учредителями которых яв­ляются одни и те же граждане;
  • руководителем юридического лица - поку­пателя и учредителем юридического лица - про­давца, если это одно и то же лицо;
  • организациями, учредители которых состо­ят в браке или находятся в родственных отноше­ниях.

Довольно часто заключаются сделки с фир­мами-однодневками в целях их использования в качестве посредников для перепродажи иму­щества третьим лицам (заинтересованным ли­цам) и осложнения расследования со стороны следственных органов. Действующее законода­тельство регулирует только отношения долж­ника и первого покупателя. Если впоследствии новый собственник перепродаст актив другой компании (в том числе вспомогательной), взы­скать имущество станет значительно сложнее. В таком случае придется доказывать в суде со­гласованность действий участников всей це­почки.

В настоящее время Федеральная налоговая служба предоставляет немало открытой инфор­мации о проблемных компаниях, в том числе информацию о долгах перед бюджетом, списки дисквалифицированных руководителей, недей­ствительные свидетельства компаний, списки адресов массовой регистрации.

Изучив многочисленные заключения арби­тражных управляющих о наличии (отсутствии) признаков преднамеренного банкротства, мы приходим к выводу, что в большинстве случаев (свыше 90%) заключения отрицательные. По ре­зультатам анализа сделок арбитражные управля­ющие обычно указывают следующее:

  • показатели платежеспособности ухудша­лись ввиду сезонных факторов;
  • выбранная финансовая стратегия обуслов­лена внешней рыночной ситуацией;
  • деятельность должника могла осущест­вляться только за счет заемного капитала;
  • отсутствие возможности финансирования собственных оборотных средств представляет собой явление, характерное для отрасли, в кото­рой работает должник;
  • действия должника признаются причиной возникновения или увеличения неплатежеспо­собности должника, но в то же время данные действия соответствуют существовавшим на мо­мент их совершения рыночным условиям и обы­чаям делового оборота, то есть в этом случае признаки преднамеренного банкротства отсут­ствуют.

Отсутствие реального механизма диагности­ки преднамеренного банкротства связано с не­совершенством существующих методических рекомендаций.

Предложенные в настоящем исследовании меры направлены на совершенствование меха­низма выявления признаков преднамеренного банкротства.

Об авторе

И. В. Арзякова
ООО «Метро Кэш энд Керри»; Финансовый университет при Правительстве РФ
Россия
финансовый контролер;аспирант кафедры «Экономика и антикризисное управление»


Список литературы

1. Временные правила проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства, утвержденные постановлением Правительства РФ от 27.12.2004 г. № 855. П. 8.

2. Голубятников С. П., Мамкин А. Н. Судебная бухгалтерия и судебно-экономическая экспертиза // Эксперт-криминалист. 2009. № 4. С. 24–28.

3. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51 ФЗ. Принят ГД ФС РФ 21.10.1994. (ред. от 06.04.2011). Ст. 168.

4. Методические рекомендации по проведению финансово-экономической экспертизы, назначенной в ходе предварительного следствия, судебного разбирательства уголовных дел, возбужденных по признакам преступления, предусмотренного статьей 196 Уголовного кодекса Российской Федерации, и методические рекомендации для специалистов, привлекаемых к участию в процессуальных действиях в порядке, установленном Уголовно-процессуальным кодексом Российской Федерации, при проверке следователем сообщения о преступлении, предусмотренном статьей 196 Уголовного кодекса Российской Федерации, утвержденные приказом МЭР РФ № 35 от 05.02.2009 г.

5. Федеральный закон от 21.11.1996 № 129 ФЗ (ред. от 28.09.2010) «О бухгалтерском учете». Принят ГД ФС РФ 23.02.1996. С изм. и доп., вступившими в силу с 01.01.2011. Ст. 9.

6. Федеральный закон от 26.10.2002 № 127 ФЗ (ред. от 03.05.2011) «О несостоятельности (банкротстве)». Принят ГД ФС РФ 27.09.2002. Ст. 61.2.

7. Шахматов В. П. Составы противоправных сделок и обусловленные ими последствия. Томск: Изд-во Томск. ун-та, 1967. 311 с.

8. Экспертиза преднамеренного (фиктивного) банкротства // Автономная некоммерческая организация «Центр судебных экспертиз» [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://sud-expertiza.ru / expertizi. php? p=52&m=2377. Дата обращения: 30.05.2011.


Для цитирования:


Арзякова И.В. ДИАГНОСТИКА ПРЕДНАМЕРЕННОГО БАНКРОТСТВА НА ОСНОВЕ АНАЛИЗА ДЕЯНИЙ С ПОВЫШЕННЫМ РИСКОМ. Стратегические решения и риск-менеджмент. 2011;(3):62-67. https://doi.org/10.17747/2078-8886-2011-3-62-67

For citation:


Arzyakova I.V. PREMEDITATED BANKRUPTCY DIAGNOSTICS BASED ON THE ANALYSIS OF ACTS WITH HEIGHTENED RISK. Strategic decisions and risk management. 2011;(3):62-67. (In Russ.) https://doi.org/10.17747/2078-8886-2011-3-62-67

Просмотров: 566


ISSN 2618-947X (Print)
ISSN 2618-9984 (Online)